Аналитики раскрыли аферу эмитента и заработали $2,5 млн - Новости в мире финансов и инвестиций | MMGP
Присоединяйтесь к нашему инвестиционному форуму, на котором уже 457,185 пользователей. Чтобы получить доступ ко многим закрытым разделам и начать общение -  .
Вход через:  
Обсуждение новостей, связанных с финансами и инвестициями.
При поддержке
Важная информация
Узнай, кто стал "Бизнес-леди MMGP-2018"
Внимание! Акция для копирайтеров: ЭПС-эксперт (2-10 поинтов за 1000 символов)
Есть опыт работы с криптовалютами? Заведи Крипто-Блог и заработай на нём!
Торгуешь криптовалютой? Оставь свой отзыв о бирже!
Разбираешься в криптовалюте? Прими участие в акции Крипторайтер 2.0 (2-10 поинтов за 1000 символов)
Изменения в акции "Оплата за сообщения".
Как на одной публикации заработать $100
Ответить
 
Первый пост Опции темы
Сообщения прочитаны и/или просмотрены Сегодня, 00:47
Старый 26.04.2017, 12:17
#1
Специалист
 
Пол: Мужской
Инвестирую в: Другое
Регистрация: 23.07.2014
Сообщений: 645
Благодарностей: 263
УГ: 3
КП: 0.246
Аналитики раскрыли аферу эмитента и заработали $2,5 млн

Анализ отчетности эмитента-мошенника позволил двум аналитикам заработать около $2,5 млн. Деньги им принес не рост акций компании, а премия от SEC, которую они собираются получить за помощь в раскрытии аферы.



Началась эта история 4 года назад, когда аналитик обратил внимание на злополучного производителя медицинской техники из Техаса Orthofix International NV (OFIX.O) . Компания показывала растущую прибыль, озвучивала амбициозные планы и покоряла новые высоты, а коллеги эксперта, пожелавшего сохранить инкогнито, единогласно давали рекомендации по ее акциям «покупать».

Впрочем, аналитик почувствовал неладное. Из отчетов о доходах следовало, что компания тратит намного больше времени, чем обычно, на расчеты по оптовым поставкам. Руководители старались предложить убедительное объяснение, ссылаясь на логистические проблемы в иностранных офисах, но только породили еще большие сомнения. Эксперт провел месяцы за изучением квартальных отчетов, используя алгоритмы для сравнения коэффициентов Orthofix с данными по оборотам запасов и финансовыми показателями компаний с похожими бизнес-моделями.

Цитата:
«Я всегда нахожусь в поисках чего-то необычного, невероятно хорошего, недооцененного или необычайно плохого
– сказал аналитик Reuters.
Цитата:
И тут мне попалась компания, которая выглядела так, будто у нее есть потенциал оказаться чем-то невероятно плохим».
ИГРА НА МИЛЛИОН

Весной 2013 года наш эксперт отправил письмо по электронной почте со своими мыслями и расчетам другу и коллеге, с которым он более 10 лет обсуждал сектора и компании.
Цитата:
«Мы работаем вместе – один бросает вызов, а другой принимает
– сказал агентству один из аналитиков. –
Цитата:
Это, как военная игра»
. На сей раз, похоже, оба эксперта выиграли в этой игре $2,5 млн. В результате SEC обязала Orthofix выплатить компенсацию в размере $8,25 млн, а несколько бывших руководителей в общей сложности заплатили $120 тысяч штрафов за мошенничество в бухгалтерском учете.

Премия может оказаться еще больше, если SEC решит оштрафовать компанию за использование коррупционных схем за границей.

Пресс-секретарь Orthofix Дениз Лэндри сообщила, что компания сотрудничала с правительством во время расследования:
Цитата:
«Мы рады, что эти вопросы остались позади».
Дуэт показал, как сторонние эксперты, обладающие аналитическими навыками и инструментами, в свободное время могут раскрыть схемы, которые теоретически должны быть видны лишь тем, у кого есть внутренний доступ к конфиденциальной информации.

Программа поощрения осведомителей была создана SEC в 2011 году в соответствии с законом о финансовой реформе Додда-Франка, ее основной задачей было поощрять инсайдеров сообщать о возможном мошенничестве в компании.

Однако с момента ее запуска до 30 сентября 2016 года чуть более трети из $111 млн, предоставленных информаторам, получили именно сторонние эксперты, такие как аналитики или трейдеры, сообщает SEC.

Цитата:
«Иногда сторонние эксперты обладают особым опытом, и они могут самостоятельно обобщать вещи, не столь очевидные для тех, кто смотрит изнутри»
– заявила Джейн Норберг, глава программы поддержки осведомителей в SEC.

СХЕМА ЭМИТЕНТА

Эксперты заподозрили, что компания отправляет дистрибьюторам товара заведомо больше, чем они могут поглотить или оплатить. Часть партии потом возвращается. Это позволяет компании записать большую выручку уже сейчас и только потом оформить возврат.

Как позже выяснила SEC, Orthofix посылала имплантаты для позвоночника дистрибьюторам в Бразилии, которые либо не имели нормативного разрешения, либо испытывали недостаток в медицинских инструментах, необходимых для использования имплантатов. Реализованные продукты она записывала в доход. Но так как они не могли быть перепроданы, то впоследствии отсутствие оплаты по ним оформлялось как ценовая скидка или расход. Это позволяло фиксировать номинально растущие продажи. Но даже без этих подробностей аналитики решили, что у них уже достаточно информации, которая может заинтересовать SEC.

Подозрения подтвердились, когда в мае 2013 года Orthofix, когда показатели прибыли Orthofix в первом квартале упали. Компания сообщила о снижении чистых продаж на 14% по сравнению с прошлым годом, что привело к падению ее акций на 15%.

Эксперты передали через юриста свои материалы SEC, но при этом продолжали собирать финансовые отчеты Orthofix. В то же время следователи и сотрудники ФБР уже принялись за работу. Они разыскивали и беседовали с сотрудниками Orthofix.

Один из бывших сотрудников, которых они обнаружили, показал в интервью, что для того, чтобы «показать цифры», компания, действительно, отправляла крупные заказы дистрибьюторам, только для того, чтобы они вернулись, а затем были отправлены другим клиентам. Аналитики, живущие в разных городах, заявили, что в тот день, когда SEC предъявил обвинение Orthofix, они были слишком далеко друг от друга, чтобы вместе отпраздновать.
Цитата:
«Впрочем, когда вознаграждение будет присуждено, мы сможем встретиться за шампанским»
– сказал один экспертов.

источник
назаревич вне форума  
Ответить
Войдите, чтобы оставить комментарий.
Сообщения прочитаны и/или просмотрены Сегодня, 00:47
Опции темы

Быстрый переход
Похожие темы
Тема Автор Раздел Ответов Последнее сообщение
SEC выявила лотерейную аферу назаревич Экономические преступления 2 29.03.2017 20:03
ИБ-исследователи раскрыли подробности работы трояна Mad Max kral85 Новости технологий и интернета 2 30.07.2016 19:03
Объясните новичку, чем выгоднее для эмитента платить ежемесячно, чем взять банковский turta Биржа долей ShareInStock.com 82 20.01.2016 00:14


Случайные темы
Аватар all-hyips
Aristocrat Investments - aristocratinvestments.biz
От all-hyips в разделе «Архив: Список проблемных/неактивных/закрытых программ»
Аватар Naale
Diamond-Capital - diamond-capital.biz
От Naale в разделе «Архив: Список проблемных/неактивных/закрытых программ»
Аватара нет
Стартап интегратор больших объемов данных Talend привлек $94,5 млн инвестиций
От CashToday в разделе «Новости в мире финансов и инвестиций»
Аватар Александра 81
Как инструктору по йоге зарабатывать в сети?
От Александра 81 в разделе «Заработок в интернете: общий форум»
Аватар MaxInvStyle
Вкладчики за день вывели из Связного Банка 3 млрд рублей
От MaxInvStyle в разделе «Новости в банковской сфере и страховании»
.     
Пользователей
457,185
Тем
534,879
Сообщений
13,472,513

mmgp.telegram