Страницы Forex-аналитики от ГК InstaForex

Фундаментальный обзор рынка FOREX на 13 ноября 2013 г.
Главным событием вчерашнего дня была публикация данных по инфляции в Великобритании за октябрь и последовавший за ней обвал фунта на 120 пунктов. Индекс потребительских цен (CPI) в годовой размерности показал снижение с 2,7% до 2,2% против ожидания 2,5%. Корневой CPI снизился с 2,2% до 1,7%, индекс розничных цен снизился с 3,2% до 2,6%. День фунт стерлинг закрыл снижением на 85 пунктов.
Сегодня в 13:30 мск выходят данные по труду в Великобритании. Уровень безработицы за сентябрь ожидается снижением с 7,7% до 7,6%. В 14:30 мск публикуется квартальный отчёт по инфляции Банка Англии и в это же время выступает глава ЦБ Марк Карни. Не смотря на снижение инфляции за октябрь, вызванное прежде всего снижением цен на энергоносители (нефть в октябре подешевела на 5,5%), отчёт может содержать прогноз на повышение инфляции, что с хорошими данными по труду может направить котировки фунта вверх. Важным индикатором для прогноза выходящих завтра розничных продаж будет публикуемый сегодня рост зарплаты за сентябрь (13:30 мск), прогноз 0,7%, как и в августе. Если рост окажется выше, то можно ожидать показатель продаж выше ожидания нулевого прироста.
В 14:00 мск выходят данные по промпроизводству в еврозоне за сентябрь, прогноз -0,2% против 1,0% в августе. Прогноз в годовом исчислении ожидается ростом на 0,1% с -2,1%. В этой годовой размерности может заключаться скрытая пружина для крупных игроков – годовые показатели по большинству стран, опубликованных ранее, показывали рост выше ожиданий. И с учётом того, что промпроизводство Италии не показало ухудшение в сентябре (об этом мы писали в обзоре 11-го ноября), от статистических служб можно ожидать приятный сюрприз. По США значимой статистики сегодня нет.
Рост евро ожидаем в диапазон 1.3500/45. Целевые уровни по фунту стерлингу: 1.5945/55, 1.6000.


USD/JPY.
По Японии вчера вышло два разнонаправленных индикатора: индекс потребительского доверия за октябрь показал снижение с 45,4 до 41,2, объём заказов на машиностроительное оборудование за октябрь в предварительной оценке показал рост на 8,4% (г/г). Рост йены происходил вслед росту фондового рынка (Nikkei225 +1,9%), который рос отчасти следуя за американским рынком и на хорошей отчётности некоторых банков (прибыль Chiba Bank 20,8% в год, акции компании выросли на 5,9%) и таких компаний как Honda Motor (+1,7%), Fuji (+2,6%), Sony (+3,6%). Но мы полагаем, что японский рынок начинает испытывать увеличивающееся давление.
Опубликованный сегодня объём внутренних новых заказов на продукцию машиностроения в Японии, за исключением заказов на суда и коммунальное оборудование, в сентябре показал падение на 2,1% против роста на 5,4% в августе и ожидания -1,8%. Nikkei225 сегодня теряет 0,46%. Завтра публикуется ВВП Японии за 3-й квартал в предварительной оценке: прогноз 0,4% против 0,9% во 2-м квартале.
Ожидаем снижения к уровням: 99.00, 98.70, 98.35, 98.00, 97.60.

Волновой анализ валютной пары EUR/USD за 13 ноября 2013 года



Анализ волновой разметки:

Как и ожидалось, в ходе вчерашних торгов пара EUR/USD продолжила формирование коррекционной 2-й волны (или В) по отношению ко всей протяженности нисходящего участка тренда, обозначившегося между 25-м октября и 8-м ноября. При этом, внутренняя волновая структура этой 2-й волны (или В), еще не выглядит завершенной. Если это так, то минимум минувшего дня можно рассматривать в качестве завершения ее волны b, а обозначившееся восходящее движение, началом волны с, расчетные цели которой, по-прежнему, находятся между уровнем 35-й фигуры и отметкой 1,3565.

Цели для нисходящей волны:
1,3356 – 11,4% по Фибоначчи
1,3300 – 1,3200

Цели для построения восходящей волны(возможно 2 или B):
1,3500 – 38,2% по Фибоначчи
1,3563 – 50,0% по Фибоначчи

Общие выводы и торговые рекомендации:

Инструмент продолжает построение понижательного участка тренда, первая волна которого завершена и приняла 5-волновой вид. В рамках коррекционной волны, предположительно 2 или B, может продолжиться повышение с целями, расположенными около расчетных отметок 1,3500 и 1,3563, что соответствует 38,2% и 50,0% по Фибоначчи. После завершения коррекционной волны может продолжиться построение нисходящего участка тренда в рамках волны 3 или С с целями, расположенными около 33 и 32 фигур. Волна 2 или B принимает трехволновой вид.
Полноразмерная иллюстрация

Волновой анализ валютной пары GBP/USD за 13 ноября 2013 года



Анализ волновой разметки:

Вчерашняя публикация положительных данных по занятости, оказала поддержку британской валюте, в результате чего, пара GBP/USD выполнила разворот и очень динамично достигла отметки 1,6045. При этом похоже на то, что внутренняя волновая структура 5-й волны, в 3-й (или С), приняла укороченный вид. Таким образом, можно предположить, что в случае, если валютной паре удастся закрепиться над верхней линией нисходящего канала, у нее появятся неплохие шансы для начала формирования очередного участка повышающего тренда. В то же время, до момента выхода цены за уровни октябрьских максимумов, волновая структура текущей нисходящей коррекции еще может принять более сложную форму.

Цели для отработки варианта с нисходящей волной:
1,5851 – 76,4% по Фибоначчи
1,5750 – 100,0% по Фибоначчи

Цели для построения восходящей волны:
Область отметок между 60 и 61 фигурами

Общие выводы и торговые рекомендации:

Британский фунт усложняет весь участок тренда после 25 октября. В рамках нисходящего набора волн инструмент может продолжить понижение с целями, находящимися около расчетных отметок 1,5851 и 1,5750, что соответствует 76,4% и 100,0% по Фибоначчи. В рамках построения восходящей волны может продолжиться повышение с целями, расположенными около 60 и 61 фигур. Сложная и запутанная волновая разметка заставляет с опасением удерживать любые открытые позиции. Прорыв верхней образующей понижательный коридор линии натолкнет нас на вывод о готовности инструмент начать построение нового восходящего участка тренда.
Полноразмерная иллюстрация

Волновой анализ валютной пары USD/CHF за 13 ноября 2013 года



Анализ волновой разметки:

Весь вчерашний день, в условиях низкой активности торгов, пара USD/CHF находилась в процессе формирования волны b, в предполагаемой 2-й (или В). При этом обозначившееся в ходе американской сессии нисходящее движение, может оказаться началом волны с, в этой 2-й (или В). Если это так, то исходя из соотношения между размерностями волны а и будущей с, можно предположить, что ее расчетная цель, соответствует коррекционному уровню 38.2%, расположенному у отметки 0,9110.

Цели для варианта с восходящей волной:
0,9209 – 11,4% по Фибоначчи
0,9242 – 200,0% по Фибоначчи
0,9300

Цели для отработки варианта с нисходящей волной:
0,9112 – 38,2% по Фибоначчи
0,9070 – 50,0% по Фибоначчи

Общие выводы и торговые рекомендации:

Швейцарская валюта продолжает построение восходящего участка тренда. Цели восходящего набора волн расположены около расчетной отметки 0,9242, что соответствует 200,0% по Фибоначчи, и выше около 93 фигуры. В рамках коррекционной нисходящей волны, предположительно 2 или B, может продолжиться понижение с целями, расположенными вблизи расчетных отметок 0,9112 и 0,9070, что соответствует 38,2 и 50,0% по Фибоначчи. После завершения волны 2 или B начнется построение предположительно волны 3 или С повышательного участка тренда, который может получиться весьма протяженным и сложным.
Полноразмерная иллюстрация

Волновой анализ валютной пары USD/JPY за 13 ноября 2013 года



Анализ волновой разметки:

В ходе вчерашних торгов пара USD/JPY не стала утруждать себя ростом к уровню 100-й фигуры, а с открытием азиатской сессии, продолжила начавшееся ранее медленное снижение от отметки 99,80. Таким образом, сформировавшуюся от минимума минувшего четверга пяти-волновую структуру, в которой ее 4-я волна приняла достаточно сложную форму, можно считать завершенной. Если это так, то обозначившаяся нисходящая коррекция, как и предыдущая, может принять достаточно сложный и протяженный вид.

Цели для варианта c нисходящей волной:
98,96 – 38,2% по Фибоначчи
98,70 – 50,0% по Фибоначчи

Цели для варианта с восходящей волной:
100,04 – 127,2% по Фибоначчи

Общие выводы и торговые рекомендации:

Инструмент запутал всю волновую картину понижением котировок на прошлой неделе. Повышение котировок продолжается с целями, расположенными около расчетной отметки 100,04, что соответствует 127,2% по Фибоначчи, и выше к 101 фигуре, но вся волновая разметка сейчас весьма неоднозначна. В рамках нисходящей волны или набора волн может начаться понижение с целями, находящимися около отметок 98,96 и 98,70, что приравнивается к 38,2% и 50,0% по Фибоначчи. Запутанность волновой разметки заставляет нас дожидаться прояснения ситуации, хотя и повышательный участок тренда все-таки выглядит достаточно красноречиво и может продолжить свое построение.
Полноразмерная иллюстрация

Волновой анализ валютной пары EUR/USD за 14 ноября 2013 года



Анализ волновой разметки:

Как и ожидалось, в ходе вчерашних торгов пара EUR/USD продолжила формирование коррекционной 2-й волны (или В) по отношению ко всей протяженности нисходящего участка тренда, обозначившегося между 25-м октября и 8-м ноября. При этом, внутренняя волновая структура этой 2-й волны (или В), еще не выглядит завершенной. Если это так, то минимум минувшего дня можно рассматривать в качестве завершения ее волны b, а обозначившееся восходящее движение, началом волны с, расчетные цели которой, по-прежнему, находятся между уровнем 35-й фигуры и отметкой 1,3565.

Цели для нисходящей волны:
1,3356 – 11,4% по Фибоначчи
1,3300 – 1,3200

Цели для построения восходящей волны(возможно 2 или B):
1,3500 – 38,2% по Фибоначчи
1,3563 – 50,0% по Фибоначчи

Общие выводы и торговые рекомендации:

Инструмент продолжает построение понижательного участка тренда, первая волна которого завершена и приняла 5-волновой вид. В рамках коррекционной волны, предположительно 2 или B, может продолжиться повышение с целями, расположенными около расчетных отметок 1,3500 и 1,3563, что соответствует 38,2% и 50,0% по Фибоначчи. После завершения коррекционной волны может продолжиться построение нисходящего участка тренда в рамках волны 3 или С с целями, расположенными около 33 и 32 фигур. Волна 2 или B принимает трехволновой вид.
Полноразмерная иллюстрация

Волновой анализ валютной пары GBP/USD за 14 ноября 2013 года



Анализ волновой разметки:

Вчерашняя публикация положительных данных по занятости, оказала поддержку британской валюте, в результате чего, пара GBP/USD выполнила разворот и очень динамично достигла отметки 1,6045. При этом похоже на то, что внутренняя волновая структура 5-й волны, в 3-й (или С), приняла укороченный вид. Таким образом, можно предположить, что в случае, если валютной паре удастся закрепиться над верхней линией нисходящего канала, у нее появятся неплохие шансы для начала формирования очередного участка повышающего тренда. В то же время, до момента выхода цены за уровни октябрьских максимумов, волновая структура текущей нисходящей коррекции еще может принять более сложную форму.

Цели для отработки варианта с нисходящей волной:
1,5851 – 76,4% по Фибоначчи
1,5750 – 100,0% по Фибоначчи

Цели для построения восходящей волны:
Область отметок между 60 и 61 фигурами

Общие выводы и торговые рекомендации:

Британский фунт усложняет весь участок тренда после 25 октября. В рамках нисходящего набора волн инструмент может продолжить понижение с целями, находящимися около расчетных отметок 1,5851 и 1,5750, что соответствует 76,4% и 100,0% по Фибоначчи. В рамках построения восходящей волны может продолжиться повышение с целями, расположенными около 60 и 61 фигур. Сложная и запутанная волновая разметка заставляет с опасением удерживать любые открытые позиции. Прорыв верхней образующей понижательный коридор линии натолкнет нас на вывод о готовности инструмент начать построение нового восходящего участка тренда.
Полноразмерная иллюстрация

Волновой анализ валютной пары USD/CHF за 14 ноября 2013 года



Анализ волновой разметки:

Весь вчерашний день, в условиях низкой активности торгов, пара USD/CHF находилась в процессе формирования волны b, в предполагаемой 2-й (или В). При этом обозначившееся в ходе американской сессии нисходящее движение, может оказаться началом волны с, в этой 2-й (или В). Если это так, то исходя из соотношения между размерностями волны а и будущей с, можно предположить, что ее расчетная цель, соответствует коррекционному уровню 38.2%, расположенному у отметки 0,9110.

Цели для варианта с восходящей волной:
0,9209 – 11,4% по Фибоначчи
0,9242 – 200,0% по Фибоначчи
0,9300

Цели для отработки варианта с нисходящей волной:
0,9112 – 38,2% по Фибоначчи
0,9070 – 50,0% по Фибоначчи

Общие выводы и торговые рекомендации:

Швейцарская валюта продолжает построение восходящего участка тренда. Цели восходящего набора волн расположены около расчетной отметки 0,9242, что соответствует 200,0% по Фибоначчи, и выше около 93 фигуры. В рамках коррекционной нисходящей волны, предположительно 2 или B, может продолжиться понижение с целями, расположенными вблизи расчетных отметок 0,9112 и 0,9070, что соответствует 38,2 и 50,0% по Фибоначчи. После завершения волны 2 или B начнется построение предположительно волны 3 или С повышательного участка тренда, который может получиться весьма протяженным и сложным.
Полноразмерная иллюстрация

Волновой анализ валютной пары USD/JPY за 14 ноября 2013 года



Анализ волновой разметки:

В ходе вчерашних торгов пара USD/JPY не стала утруждать себя ростом к уровню 100-й фигуры, а с открытием азиатской сессии, продолжила начавшееся ранее медленное снижение от отметки 99,80. Таким образом, сформировавшуюся от минимума минувшего четверга пяти-волновую структуру, в которой ее 4-я волна приняла достаточно сложную форму, можно считать завершенной. Если это так, то обозначившаяся нисходящая коррекция, как и предыдущая, может принять достаточно сложный и протяженный вид.

Цели для варианта c нисходящей волной:
98,96 – 38,2% по Фибоначчи
98,70 – 50,0% по Фибоначчи

Цели для варианта с восходящей волной:
100,04 – 127,2% по Фибоначчи

Общие выводы и торговые рекомендации:

Инструмент запутал всю волновую картину понижением котировок на прошлой неделе. Повышение котировок продолжается с целями, расположенными около расчетной отметки 100,04, что соответствует 127,2% по Фибоначчи, и выше к 101 фигуре, но вся волновая разметка сейчас весьма неоднозначна. В рамках нисходящей волны или набора волн может начаться понижение с целями, находящимися около отметок 98,96 и 98,70, что приравнивается к 38,2% и 50,0% по Фибоначчи. Запутанность волновой разметки заставляет нас дожидаться прояснения ситуации, хотя и повышательный участок тренда все-таки выглядит достаточно красноречиво и может продолжить свое построение.
Полноразмерная иллюстрация

Технический анализ и торговые рекомендации по валютной паре EUR/USD на 14 ноября 2013 года



Общая картина:

Анализ рынка Форекс по евро за 14 ноября показывает, что цена сформировала новый «золотой крест» и закрепилась внутри облака Ишимоку, поэтому восходящее движение может продолжиться. Текущий сигнал на покупку подтвержденный и слабый, так как Чинкоу Спан находится выше графика цены, а цена располагается внутри облака Ишимоку. На данный момент целью восходящего движения является первый уровень сопротивления 1,3512 и Сенкоу Спан Б. В случае закрепления цены выше первого таргета, восходящее движение может продолжиться с целью второй уровень сопротивления 1,3657. Восходящее движение сохраняется до тех пор, пока цена находится выше Киджун-сен (1,3410), если цена закрепится ниже критической линии, то сигнал на покупку ослабится и может отмениться, длинные позиции перестанут быть актуальными, а нисходящее движение может возобновиться с целью первый уровень поддержки 1,3259. Чинкоу Спан находится выше графика цены, что является подтверждением текущему сигналу на покупку и означает бычье настроение трейдеров. Боллинджер Бандс показывает начало восходящего движения, полосы немного расширяются и направлены вверх, поэтому сейчас на рынке актуальны длинные позиции. MACD направлен вверх, что свидетельствует о текущем восходящем движении, если это индикатор развернется вниз, это может стать сигналом к началу витка нисходящей коррекции. Если цена отскочит от Сенкоу Спан Б или уровня 1,3512, это также может спровоцировать коррекционное движение.

Торговые рекомендации:

По евро сейчас рекомендуется рассматривать торговлю на повышение с первой целью 1,3512. В случае преодоления этого таргета, лонги станут актуальными с целью 1,3657. Стоп Лосс размещаем ниже Киджун-сен 1,3410 и по мере повышения этой линии переносим вверх и уровень стопа. При профитности сделки 50-60 пунктов стоп-лосс можно переносить в зону безубыточности. Закрывать вручную ордера на покупку можно будет в случае разворота индикатора MACD вниз или при отскоке цены от Сенкоу Спан Б или 1,3512. Тейк Профиты можно размещать немного выше целевых уровней – 1,3500 и 1,3650.
Полноразмерная иллюстрация

Технический анализ и торговые рекомендации по валютной паре GBP/USD на 14 ноября 2013 года



Общая картина:

Валютный курс фунта 14 ноября продолжает отрабатывать «мертвый крест», но цена закрепилась выше критической линии, что значительно ослабило сигнал. Текущий сигнал на продажу – подтвержденный и слабый, так как Чинкоу Спан находится ниже графика цены, а цена закрепилась внутри облака Ишимоку. На данный момент целью нисходящего движения является первый уровень поддержки 1,5908, но рассматривать шорты можно будет только ниже Киджун-сен. В случае преодоления этого таргета, нисходящее движение может продолжиться с целью второй уровень поддержки 1,5798. Нисходящее движение сохраняется до тех пор, пока цена находится ниже Киджун-сен (1,5980), цена сейчас закрепилась выше критической линии, поэтому сигнал на продажу ослаблен и поставлен на грань отмены, а восходящее движение может продолжиться с целью первый уровень сопротивления 1,6122. Чинкоу Спан находится ниже графика цены, что является подтверждением текущему сигналу на продажу и означает медвежье настроение валютных трейдеров по этой валютной паре. Боллинджер Бандс показывает начало восходящего движения, полосы расширяются и направлены вверх, поэтому сейчас на рынке актуальны длинные позиции, но сигнала на покупку от Ишимоку пока что нет. MACD направлен вверх, что сигнализирует сейчас о текущем коррекционном движении цены, разворот индикатора вниз может засвидетельствовать попытку возобновить нисходящее движение. Если цена закрепится выше облака Ишимоку, то восходящее движение может продолжиться, а в ближайшее время сформируется «золотой крест».

Торговые рекомендации:

По фунту на валютном рынке Форекс сейчас рекомендуется рассматривать ордера на продажу с целью 1,5908. В случае преодоления ценой этого таргета, новой целью будет выступать уровень 1,5798. Стоп-лосс рекомендуется размещать выше 1,5980 и по мере понижения этой линии переносить вниз и уровень стопа. При заходе сделки в прибыльность 50-60 пунктов, стоп-лосс рекомендуется переносить в безубыток. При открытии шортов MACD должен быть направлен вниз, а цена располагаться ниже Киджун-сен. Тейк-профиты можно разместить немного выше целевых уровней - 1,5915 и 1,5805. При закреплении цены выше облака с некоторыми натяжками станут актуальны лонги.
Полноразмерная иллюстрация

Технический анализ и торговые рекомендации по валютной паре USD/CHF на 14 ноября 2013 года



Общая картина:

14 ноября пара доллар/франк сформировала «мертвый крест» и зашла в облако Ишимоку, поэтому хоть сигнал и слабый, но короткие позиции сейчас актуальны. Текущий сигнал на продажу – подтвержденный и слабый, так как Чинкоу Спан закрепился ниже графика цены, а цена располагается внутри облака Ишимоку. Поэтому сейчас целью для нисходящего движения является первый уровень поддержки 0,9120 и Сенкоу Спан Б. В случае закрепления цены ниже первого таргета будет доступна новая цель для нисходящего движения – второй уровень поддержки 0,9026. Нисходящее движение имеет перспективы до тех пор, пока цена находится ниже Киджун-сен (0,9185), если цена закрепится выше критической линии Киджун-сен, то сигнал на продажу ослабится, а продолжение нисходящего движения поставится под вопрос, зато сможет возобновиться восходящее движение с целью первый уровень сопротивления 0,9278. Чинкоу Спан находится ниже графика цены, что является подтверждением текущему сигналу на продажу и означает медвежье настроение участников рынка по валютной паре доллар/франк. Боллинджер Бандс показывает начало нисходящего движения, полосы немного расширяются и направлены вниз, поэтому сейчас можно рассматривать только ордера на продажу. MACD направлен вниз, что сигнализирует о нисходящем движении цены, разворот индикатора наверх укажет на возможное начало восходящей коррекции. Отскок цены от нижней границы облака Ишимоку или уровня поддержки 0,9120 также может спровоцировать виток коррекции.

Торговые рекомендации:

По франку на валютном рынке сейчас рекомендуется рассматривать шорты с первой целью –0,9120. При закреплении цены ниже первого таргета, целью для продаж рекомендуется рассматривать уровень 0,9026. Стоп-лосс располагаем выше 0,9185, и если эта линия будет понижаться, то можно переносить стоп-лосс вслед за ней. Сокращать короткие позиции можно будет в случае отскока от уровня поддержки 0,9120 или Сенкоу Спан Б или при развороте MACD наверх. При профитности сделки в 50-60 пунктов, стоп-лосс можно переносить в ноль. Тейк-профиты можно выставлять немного выше целевых уровней, примерно на 5-10 пунктов – на уровнях 0,9125 и 0,9035.
Полноразмерная иллюстрация

Технический анализ и торговые рекомендации по валютной паре USD/JPY на 14 ноября 2013 года



Общая картина:

Анализируя курс иены на рынке Форекс 14 ноября, видно, что цена завершила нисходящую коррекцию, не отработав критическую линию Киджун-сен. Текущий сигнал на покупку является подтвержденным и сильным, так как Чинкоу Спан находится выше графика цены, а цена располагается выше облака Ишимоку. Поэтому сейчас целью для восходящего движения является первый уровень сопротивления 99,76, который уже был отработан ценой. В случае преодоления первого таргета, восходящее движение может продолжиться с целью – второй уровень сопротивления 100,47. Восходящее движение актуально до тех пор, пока цена находится выше критической линии Киджун-сен (98,90), если цена закрепится ниже линии Киджун-сен, то «золотой крест» ослабится и может отмениться, а дальнейшее восходящее движение будет поставлено под вопрос, нисходящее же движение может возобновиться с целью первый уровень поддержки 97,98. Чинкоу Спан находится выше графика цены, что является подтверждением текущему сигналу на покупку и означает бычье настроение участников рынка по валютной паре доллар/иена. Боллинджер Бандс показывает восходящее движение, полосы направлены вверх и сужаются, поэтому сейчас на рынке рекомендуется рассматривать варианты длинных позиций. MACD направлен вниз, что говорит о текущем коррекционном движении, если индикатор поменяет направление своего движения на восходящее, это может стать подтрвеждением завершению коррекционного движения (индикатор опаздывает с реакцией). Отскок цены от уровня 99,76 может спровоцировать новый виток коррекции.

Торговые рекомендации:

По иене на валютном рынке сейчас рекомендуется рассматривать позиции buy с первой целью 99,76. В случае преодоления первого таргета, ордера на покупку станут актуальными с целью 100,47. Стоп-лосс размещаем ниже 98,90 и по мере повышения этой линии можно переносить стоп-лосс вверх. Закрывать вручную ордера на покупку можно будет в случае отскока цены от 98,76 или при развороте MACD вниз. При заходе сделки в прибыльность 50-60 пунктов, Стоп Лосс можно переносить в зону безубытка. Тейк-профиты можно выставлять примерно на уровнях 99,70 и 100,40.
Полноразмерная иллюстрация

Фундаментальный обзор рынка FOREX на 15 ноября 2013 г.
ВВП еврозоны вчера сузилось хуже прогноза. В целом по региону ВВП подрос на 0,1% против ожидания 0,2% и 0,3% во 2-м квартале. Во Франции уменьшился на 0,1% против ожидания роста 0,1%, в Германии – на уровне прогноза 0,3%, в Италии -0,1% против -0,2%, Португалия показала рост на 0,2% против ожидания -0,5%, ВВП Греции увеличилось на 5,12% против 9,66% во 2-м квартале. Даже Кипр показал улучшение, снизившись на 0,8% против -1,8% во 2-м квартале. Первой реакцией рынка было снижение евро, но с публикацией негативных данных по торговому балансу США (-41,8 млрд долларов против -38,7 млрд в августе), евро отыграл падение.
В Великобритании розничные продажи за октябрь вышли провальными: -0,7% против ожидания 0,0% и роста на 0,6% в сентябре. Но и здесь с открытия американской сессии фунт стерлинг был выкуплен. Мы не думаем, что разница в 3,1 млрд долларов в торговом балансе США могла оказать такой сильный эффект на инвесторов. Дело в том, что вчера Казначейство погашало 3-х, 6-ти месячные и 4-х и 52-х недельные веселя на общую сумму 99 млрд долларов и доллар удерживался от укрепления, чтобы выплаты прошли по дешёвому курсу. Также Джанет Йеллен на выступлении в Сенате постаралась показать себя с лучшей стороны и не пошла навстречу «партии ястребов», сказав лишь, что только экономические показатели могут повлиять на решение ФРС по программе выкупа активов, намекнув при этом, что к декабрю таких показателей просто не может быть.
Сегодня в 13:00 выходит торговый баланс Италии за сентябрь – прогноз 1,63 млрд против 0,96 млрд в августе. Индекс потребительских цен (CPI) еврозоны в годовой размерности за октябрь ожидается без изменения (0,7%), корневой CPI ожидается с небольшим понижением: 0,8% против 1,0%.
В 18:15 мск публикуется коэффициент загрузки производственных мощностей США за октябрь, прогноз без изменения – 78,3%. Объём промышленного производства ожидается хуже: 0,1% против 0,6% в сентябре.
По Великобритании макростатистических новостей нет.
В итоге мы ожидаем консолидацию евро и фунта с давлением вниз, так как удерживать доллар от укрепления сейчас нет необходимости.


USD/JPY.
Наши опасения относительно закрытия лонгов инвесторами по случаю выступления Джанет Йеллен в Сенате были напрасны. Американский фондовый индекс S&P500 вырос на 0,51%, японская йена поднялась на 73 пункта. Сегодня Nikkei225 к 7:00 мск прибавляет 1,52%.
Примечательным является новая оценка опубликованного вчера ВВП Японии за 3-й квартал в японских СМИ. Если ещё вчера, как мы говорили, структура ВВП у инвесторов вызывала озабоченность, то теперь сильный упор делается на рост заработных плат (0,5% в год), увеличение уровня занятости и спроса на рабочую силу, и очень ярких перспектив на 4-й квартал и весь 2014-й год (рост ВВП в 4-м квартале прогнозируется в 3,3%).
Важные данные по Японии и США публикуются в среду на следующей неделе. По Японии торговый баланс и индекс деловой активности, по США розничные продажи и продажи недвижимости.
До 20-го числа ожидаем сохранение бычьих настроений инвесторов и рост цены к диапазонам: 100.45/60, 100.85/95.

Волновой анализ валютной пары EUR/USD за 15 ноября 2013 года



Анализ волновой разметки:

Отработка парой EUR/USD уровня 35-й фигуры, привела в ходе вчерашних торгов к ожидаемому отскоку цены от достигнутого максимума. При этом, не смотря на потерю 80 п.п., вопрос завершения формирования предполагаемой 2-й волны (или В) остается открытым, т.к. валютная пара еще может продолжить восходящее движение к отметке 1.3565, усложнив тем самым внутреннюю волновую структуру волны с, во 2-й (или В). В то же время, наметившаяся дивергенция MACD_ака, указывает на возможность начала формирования 3-й волны (или С), уже от максимумов минувшего дня.

Цели для нисходящей волны:
1,3356 – 11,4% по Фибоначчи
1,3300 – 1,3200

Цели для построения восходящей волны(возможно 2 или B):
1,3500 – 38,2% по Фибоначчи
1,3563 – 50,0% по Фибоначчи

Общие выводы и торговые рекомендации:

Инструмент продолжает построение понижательного участка тренда, первая волна которого завершена. В рамках коррекционной волны, предположительно 2 или B, может продолжиться повышение с целями, расположенными около расчетных отметок 1,3500 и 1,3563, что соответствует 38,2% и 50,0% по Фибоначчи. После завершения коррекционной волны может продолжиться построение нисходящего участка тренда в рамках волны 3 или С с целями, расположенными около 33 и 32 фигур. Волна 2 или B принимает трехволновой вид.
Полноразмерная иллюстрация

Волновой анализ валютной пары GBP/USD за 15 ноября 2013 года



Анализ волновой разметки:

Вчерашним тестированием уровня 61-й фигуры, пара GBP/USD фактически завершила формирование восходящей коррекции, получившей свое развитие от минимума среды. Если это так, то в условиях значительной перекупленности индикаторов, цена может начать снижение и возвратиться в границы наклонного коридора. В то же время, в случае возобновления роста котировок, валютная пара сформирует пяти-волновую структуру на участке после 13-го ноября и, скорее всего, обозначит начало нового, повышающего, участка тренда.

Цели для отработки варианта с нисходящей волной:
1,5851 – 76,4% по Фибоначчи
1,5750 – 100,0% по Фибоначчи

Цели для построения восходящей волны:
Область отметок между 61 и 62 фигурами

Общие выводы и торговые рекомендации:

Британский фунт усложняет весь участок тренда после 25 октября. В рамках нисходящей волны инструмент может начать понижение с целями, находящимися около расчетных отметок 1,5851 и 1,5750, что соответствует 76,4% и 100,0% по Фибоначчи. В рамках построения восходящей волны или участка тренда может продолжиться повышение с целями, расположенными около 61 и 62 фигур. Сложная и запутанная волновая разметка заставляет с опасением удерживать любые открытые позиции. Прорыв верхней образующей понижательный коридор линии наталкивает нас на вывод о готовности инструмента к построению нового восходящего участка тренда.
Полноразмерная иллюстрация

Волновой анализ валютной пары USD/CHF за 15 ноября 2013 года



Анализ волновой разметки:

Не смотря на тестирование уровня 0.9150, пара USD/CHF не смогла развить нисходящее движение и в первой половине вчерашних торгов отошла более чем на 60 п.п. от достигнутого минимума. При этом внутренняя волновая структура предполагаемой 2-й волны (или В), еще не выглядит завершенной, в связи с чем, складывается впечатление, что волна b, в этой 2-й (или В), может приобрести более сложную форму. Если это так, то вероятность снижения цены к отметке 0.9110, или даже 0.9070, продолжает сохранять свою актуальность. В то же время, наметившаяся дивергенция MACD_ака, указывает на возможность начала нового, восходящего, участка тренда, чуть ли не от минимумов минувшего дня.

Цели для варианта с восходящей волной:
0,9209 – 11,4% по Фибоначчи
0,9242 – 200,0% по Фибоначчи
0,9300

Цели для отработки варианта с нисходящей волной:
0,9112 – 38,2% по Фибоначчи
0,9070 – 50,0% по Фибоначчи

Общие выводы и торговые рекомендации:

Швейцарская валюта продолжает построение восходящего участка тренда. Цели восходящего набора волн расположены около расчетной отметки 0,9242, что соответствует 200,0% по Фибоначчи, и выше около 93 фигуры. В рамках коррекционной нисходящей волны, предположительно 2 или B, может продолжиться понижение с целями, расположенными вблизи расчетных отметок 0,9112 и 0,9070, что соответствует 38,2 и 50,0% по Фибоначчи. После завершения волны 2 или B начнется построение предположительно волны 3 или С повышательного участка тренда, который может получиться весьма протяженным и сложным.
Полноразмерная иллюстрация

Волновой анализ валютной пары USD/JPY за 15 ноября 2013 года



Анализ волновой разметки:

В ходе вчерашних торгов пара USD/JPY не смогла сформировать более протяженную коррекционную структуру и выполнив разворот от отметки 99.10, к закрытию американской сессии зафиксировалась возле уровня 100-й фигуры. Таким образом, похоже на то, что 3-я волна, в предполагаемой 3-й, или с, может принять более сложную форму, а цена протестирует отметку 100.40-100.50, соответствующую соотношению 1.618 по Фибо, между размерностями 1-й и 3-й волн, в 3-й, или с.

Цели для варианта c нисходящей волной:
99,54 – 11,4% по Фибоначчи
99,28 – 23,6% по Фибоначчи

Цели для варианта с восходящей волной:
100,04 – 127,2% по Фибоначчи
100,42 – 161,8% по Фибоначчи

Общие выводы и торговые рекомендации:

Инструмент запутал всю волновую картину понижением котировок на прошлой неделе. Повышение котировок продолжается с целями, расположенными около расчетной отметки 100,04, что соответствует 127,2% по Фибоначчи, и выше к 101 фигуре, но вся волновая разметка сейчас весьма неоднозначна. В рамках нисходящей волны или набора волн может начаться понижение с целями, находящимися около отметок 99,54 и 99,28, что приравнивается к 11,4% и 23,6% по Фибоначчи. Запутанность волновой разметки заставляет нас дожидаться прояснения ситуации, хотя и повышательный участок тренда все-таки выглядит достаточно красноречиво и может продолжить свое построение в рамках предполагаемой волны 3 в 3 или с.
Полноразмерная иллюстрация

Фундаментальный обзор рынка FOREX на 18 ноября 2013 г.
Как мы предполагали в пятничном обзоре, по евро и фунту произошла консолидация. Но только с давлением не вниз, как мы ожидали, а вверх. Причём вырос и фондовый рынок (S&P500 +0,42%) на негативных макростатистических данных США. Так индекс деловой активности в производственном секторе Нью-Йорка за ноябрь составил -2,2 против ожидания роста на 5,2 и промышленное производство за октябрь снизилось на 0,1% против ожидания роста на 0,1% и 0,7% роста в сентябре (пересмотрено с 0,6%). Основной инвестиционной идеей, которой руководствовались крупные игроки по сообщениям информационных агентств, было мнение о том, что в декабре ФРС не станет сокращать программу выкупа активов в связи с чёткими высказываниями Д. Йеллен по этому вопросу. Мы так не думаем, но подробнее выскажемся в своё время. В текущей же ситуации мы наблюдаем банальный выкуп рынка против экономических показателей, что является достаточно надёжным признаком предстоящего обвала рынка. Также инвесторы к началу нового года стремятся остаться в бумагах, чтобы не платить налог за некоторый период текущего года, что, собственно, и является основной причиной так называемого новогоднего ралли. Но так бывает не всегда. Казначейство в сложной бюджетной ситуации нынешнего и будущего года пожелает эти налоги получить…
Сегодня в 15:00 мск публикуется платёжный баланс еврозоны за сентябрь: прогноз 18,3 млрд евро против 17,4 млрд в августе. В 16:00 выходит торговый баланс: прогноз 14,3 млрд евро против 12,3 млрд. В 19:00 выходит индекс деловой активности на рынке жилья США от Национальной ассоциацией домостроительных компаний (NAHB) за ноябрь, прогноз 56 против 55 в прошлом месяце.
Итак, курс евро теперь принял прямую корреляцию к американскому фондовому рынку, то есть единая валюта вновь становится инструментом риска. Ожидаем рост цены к 1.3560 и динамичное снижение в ближайшее время.
По фунту стерлингу важные данные выйдут в среду, когда будут публиковаться протоколы с последнего заседания Банка Англии. Также ожидаем и локальный рост фунта. Целевой диапазон 1.6140/50.


AUD/USD.
По итогу пятницы австралийский доллар вырос на 55 пунктов. Основной движущей силой явилось общее ослабление американского доллара. Но в отличии от евро и фунта, рост австралийца сдерживался полуторанедельной консолидацией нефти и снижением индекса на промышленные цветные металлы, потерявшего за неделю 1,7%. При этом данные по продажам новых автомобилей в Австралии за октябрь показали снижение на 0,7% против снижения на 0,3% месяцем ранее.
На текущей неделе важных макроэкономических данных по Австралии не публикуется, в четверг выступает глава Банка Австралии Гленн Стивенс. По США ожидания по значимым индикаторам примерно на уровнях предыдущих месяцев, по наиболее сильным из них, по розничным продажам за октябрь и индексу деловой активности за ноябрь, ожидается повышение. Общий настрой нефтяных трейдеров на предстоящую неделю бычий на главенствующем мнении, что ФРС на декабрьском заседании программу выкупа облигаций сокращать не будет.
Ожидаем рост цены к уровням: 0.9420, 0.9460, 0.9510, 0.9545.

Волновой анализ валютной пары EUR/USD. Недельный обзор



Анализ волновой разметки:

В целом ожидаемо, в ходе торгов минувшей недели пара EUR/USD начала отход от достигнутого ранее минимума, однако не смогла его развить, остановившись возле уровня 35-й фигуры, оказавшего достаточно значительное сопротивление. Таким образом, похоже на то, что валютная пара находится в стадии формирования волны b, в составе более глубокой и протяженной во времени понижающей коррекции. Если это так, то в качестве следующей цели для этой волны b, можно рассматривать коррекционный уровень 50.0%, соответствующий отметке 1,3565.

Цели для варианта восходящей волной:
1,3500 – 38,2% по Фибоначчи
1,3563 – 50,0% по Фибоначчи

Цели для отработки варианта с нисходящей волной:
Область отметок 1,3300 – 1,3100

Общие выводы и торговые рекомендации:

На прошедшей неделе евро торговался с повышением, что означает продолжение построения коррекционного набора волн и его волны b(предположительно). Таким образом, на этой неделе может возобновиться понижение котировок с целями, расположенными в диапазоне отметок между 33 и 31 фигурами. Если вторая волна нисходящего участка тренда не завершена, то продолжиться повышение котировок с целями, расположенными около расчетных отметок 1,3500 и 1,3563, что соответствует 38,2% и 50,0% по Фибоначчи. Прорыв нижней образующей повышательный коридор линии наталкивает на вывод о готовности инструмента к построению сильной коррекционной волны или структуры волн.
Полноразмерная иллюстрация

Волновой анализ валютной пары GBP/USD. Недельный обзор



Анализ волновой разметки:

Попытка пары GBP/USD, в ходе торгов минувшей недели, преодолеть коррекционный уровень 23.6%, не увенчалась успехом, в связи с чем, после выполнения разворота от отметки 1.5855, цена смогла закрепиться над уровнем 61-й фигуры. Таким образом, нельзя исключать того, что валютная пара завершила формирование нисходящей коррекционной структуры в составе волн abc, а обозначившийся рост котировок, является началом нового, повышающего, участка всего восходящего тренда берущего начало еще в первых числах июля. При этом, если текущая коррекция не примет более сложный вид, то для Фунта открываются перспективы роста к уровню 64-й фигуры, или даже выше.

Цели для отработки варианта с нисходящей волной:
1,5916 – 23,6% по Фибоначчи
1,5705 – 38,2% по Фибоначчи

Цели для отработки варианта с восходящей волной:
1,6289 – 261,8% по Фибоначчи
1,6400

Общие выводы и торговые рекомендации:

Фунт стерлингов, предположительно, завершил построение повышательного участка тренда после двух неудачных попыток прорыва 63 фигуры, но вполне может начать построение нового . На этой неделе может продолжиться понижение инструмента с целями, расположенными вблизи отметок 1,5916 и 1,5705, что соответствует 23,6% и 38,2% по Фибоначчи, если коррекционный участок тренда не завершен. Если восходящий участок тренда завершен или начнется построение нового, то продолжится повышение котировок с целями, расположенными около расчетной отметки 1,6289, что приравнивается к 261,8% по Фибоначчи, и выше к 64 фигуре.
Полноразмерная иллюстрация

Волновой анализ валютной пары USD/CHF. Недельный обзор



Анализ волновой разметки:

Не став усложнять волновую структуру восходящего движения, пара USD/CHF начала откат от достигнутого ранее максимума, тем самым подтвердив завершение формирования волны а, в составе более протяженной и сложной коррекции. Если это так, то снижение котировок в течении минувшей недели, вероятно проходило в пределах волны b, которая к закрытию пятничных торгов еще не выглядела завершенной. При этом в качестве возможной цели для этой волны b, можно рассматривать отметку 0.9070, или даже 0,9030.

Цели для отработки варианта с восходящей волной:
Область отметок 0,9200 – 0,9400

Цели для отработки варианта с нисходящей волной:
0,9113 – 38,2% по Фибоначчи
0,9071 – 50,0% по Фибоначчи

Общие выводы и торговые рекомендации:

На прошедшей неделе инструмент находился в рамках построения предполагаемой волны b восходящего, возможно коррекционного, участка тренда. Если это так, то повышение котировок продолжится с целями, расположенными в области отметок между 92 и 94 фигурам. Прорыв верхней образующей понижательный коридор линии навел на мысль о готовности инструмента к продолжению построения нового участка тренда. В рамках коррекционной волны, если она не завершена, инструмент может продолжить понижение с целями, расположенными около расчетных отметок 0,9113 и 0,9071, что приравнивается к 38,2% и 50,0% по Фибоначчи.
Полноразмерная иллюстрация

Волновой анализ валютной пары USD/JPY. Недельный обзор



Анализ волновой разметки:

Предприняв в ходе торгов минувшей недели достаточно значительные усилия, пара USD/JPY смогла прибавить в цене около 150 б.п. и закрепиться над уровнем 100-й фигуры. Таким образом, исходя из складывающейся волновой картины, можно предположить, что валютная пара находится в стадии формирования 3-й волны (в 3-й, или с), всего восходящего участка тренда, берущего начало от минимума 7-го октября. Если это так, то в качестве расчетной цели для этой 3-й волны (в 3-й, или с), неплохо смотрятся отметки 100,70 – 100,85.

Цели для варианта с построением нисходящей волны:
100,00 – 127,2% по Фибоначчи
99,00

Цели для отработки варианта с восходящей волной(возможно, 3 или с):
100,69 – 11,4% по Фибоначчи
101,76 – 200,0% по Фибоначчи

Общие выводы и торговые рекомендации:

Иена начала построение предположительно восходящего участка тренда. На этой неделе цена может продолжить повышение котировок с целями, расположенными около расчетных отметок 100,69 и 101,76, что приравнивается к 11,4% и 200,0% по Фибоначчи, в рамках, предположительно, волны 3 или с. После завершения построения повышательной волны, понижение начнется с целями, расположенными около расчетной отметки 100,0%, что соответствует 127,2% по Фибоначчи, и ниже около 99 фигуры. Неоднозначность текущей волновой разметки заставляет с опасением удерживать открытые позиции.
Полноразмерная иллюстрация