Инвестиционное страхование жизни unit-linked – новая перспектива для украинского рынка

Андрей Стасевский, Председатель Нацкомфинуслуг Украины

Нацкомфинуслуг подготовла новую редакцию Закона Украины «О страховании». Принятая Верховной радой за основу, вместе с повышением финансовых требований к страховым компаниям, она является основой для запуска страхования unit-linked. Документ подробно описывает механизмы инвестстрахования, процедуру расчета страховых сумм и тарифов, а также принципы распределения ответственности между страховщиком и клиентом.


В Украине страховой рынок является одним из самых динамически развивающихся секторов экономики, отмечает Председатель Нацкомфинуслуг. Дальнейшее его развитие Андрей Стасевский связывает с внедрением инвестиционного страхования жизни.
Во мире продукты unit-linked являются одним из самых популярных инструментов на рынке страховых и инвестиционных услуг, поскольку представляют собой удачный симбиоз этих двух направлений.

Долговременные программы накопительного страхования жизни вместе с инвестированием средств получили весьма широкое распространение в Европе: в Германии они дают треть всех страховых взносов, а в Англии — примерно половину. Страховые продукты класса UL позволили страховым компаниям Азии и Восточной Европы значительно расширить список клиентов в области долговременного страхования. Основным отличием накопительного страхования жизни вместе c инвестиционной составляющей является возможность страхователей участвовать в инвестиционном доходе страховщиков, при этом принимая на себя часть рисков от вложения средств. Это продукт нового поколения.

Каждая страховая премия, вносимая клиентом страховой компании, состоит из двух частей: одна часть используется на формирование фонда, который непосредственно связан со страхуемыми рисками (жизнь и дожитие), вторая является накопительной или инвестиционной составляющей, инвестируемой в инструменты фондового и денежного рынка. Если во всех остальных случаях средствами клиента распоряжается страховщик, то в программах unit-linked клиент берет на себя все риски и сам выбирает направления инвестирования своих средств, либо перепоручает проводить вложения от своего имени профессиональным управляющим активами. В то же время, страхователь имеет право в любой момент отказаться от полиса фондового страхования. В таком случае, ему выплачивается выкупная стоимость. Она состоит из текущей стоимости активов, в которые размещена инвестиционная часть взносов, минус издержки на администрирование.

В мире фондовое страхование развивается даже более активно, чем другие классические виды страхования жизни. В некоторых государствах, например в Швеции, на его долю приходится около 80% премий по страхованию жизни.
Страховые компании заинтересованы во ведении нового для Украины вида финансовой услуги – инвестиционного страхования, при котором они смогут выйти на дополнительные сегменты рынка и привлечь клиентов гораздо быстрее.


Концепция unit-linked может применяться для обеспечения широкого выбора продуктов, включая регулярные и единовременные накопления за счет страховой премии, инвестиции и пенсии. В рамках продуктов unit-linked доступны рисковые продукты страхования жизни. Может быть предложен ряд дополнительных программ страхования, включая страховое покрытие на случай смерти в результате несчастного случая, инвалидности и опасных (критических) болезней.

Источник forinsurer