Первый Доверительный Управляющий - Фондовый рынок - 1-du.ru

Вам лучше все таки открыть негосударственный пенсионный фонд с лицензией, его преимущество, что в случае убтка государство компенсирет просадку до 0.

Ну то что лучше, это очень спорно... Все как раз упирается в неэффективность этих "предприятий"... А если уж бояться убытков и т.д., так лучше вообще не соваться в фондовый рынок и довольствоваться депозитами. НПФы ограничены в инструментах вложения, правилами, нормативными актами и законодательством в целом + ко всему прочему, они в 99% не управляют сами, а передают деньги в различные УК и берут еще за это деньги! Грубо говоря, они неэффективная прослойка, дополнительное звено, которо съедает и так небольшой доход за счет комиссий. И при этом в 99% случаях, все они (НПФы) патологически убытычные, читай "дотационные". Ну и кому это все нужно?... НПФы в нашей стране, сплошная нэффективная профанация. А если уж говрит о том, проще, открыть НПФ, или просто управлять по определнной стратегии, то тут и говрит даже не очем. Проще застрелиться, чем организовтаь НПФ, не обладаю уймой дочерних предрприятий входящив в ГК. Так, у нас это получится априори лучше и будет гораздо эффективней, уже проверили на опыте.

В свое время я внимательно присматривался к компании ПДУ и до сих пор получаю их почтовую рассылку и с удовольствием читаю! Но так сложилось,что не заключил с ними договор. Но имел неоднократно телефонный разговор по своему личному вопросу с Георгием. Получил ценную консультацию и осталось приятное впечатление. Я уверен Георгий порядочный и честный человек! Я думаю ему можно доверять!

Спасибо Артур! Но я бы не хотел акцентировтаь вопрос на мне. Дело не в доверии ко мне, я думаю это легко проверить и так, посмотря лицензии компании, опыт моей работы и компаниии в целом и множество других позитивных отзывов о нашей компании. Дело в том, что люди (инвесторы) очень часто не доверяют сами себе, сами не знают чего они хотят, готовы ли они идти на риски ради высокой доходности, не могут спрогнозировать свое будущее больше чем на год вперед - от этого всего большинство проблем!
Зачем лезть на фондовый рынок с последними денгами или деньгами которые могут понадобиться в любой момент? Это обречено на неудачу практически в 90% случаях!

Прежде всег о нужно навести порядок у себя в голове, потом порядок в своем личном бюджете! Четко распределить свои доходы на текущие затраты, краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные инветиции! Разбить их на части и после этого инвестировать и вкладывать все эти части в различные инструменты, различающиеся по соотношению риск/доходность! И никаких проблем не будет! Нужны деньги, взяли из депозита. А те деньги котоыре нужны через 10-15-20 лет, на обеспечение пенсии, покупки недвижимости у моря и т.д. пусть вкладываются в другие инстурменты, которые в перспективе принесут отличный результат.

На сайте прочитал, что вы являетесь налоговым агентом.
Пример я вношу 1млн. руб в продукт СИНЕРГИЯ. Ориентировочно 12-15% годовых на год. Через год прибыль составит 130 тыс. руб. Из этой суммы вычитаем 13%, получается 113100 руб. Я всё правильно понимаю?

Уважаемый sergio76kaes! Не совсем так. Дело в том, что Вы должны заплатить налог только с реализованной прибыли, тоесть, с той, которая была зафиксирована в ходе управления в течение календарного года. Она возникает в случае продажи бумаг, которые выросли по сравнениею с той ценой, по которой бумагу покупали. Исходя из этого:

1. Совершенно не факт, что управлющий будет фиксировать все прибыльные бумаги в течение или под конец года, особенно если по ним сохранился потенциал.
2. Если все-таки фиксация прибыли по бумагам необходима, то мы стараемся это делать в начале каждого года, чтобы перенести налогооблагаемую базу на следующий год, а вырученный с продажи доход мог весь год работать, капитализируя прибыль.
3. Но в целом, Вы правильно все понимаете.

Также, хочу заметить, что все указанные на нашем сайте доходности, показаны уже за вычетом всех расходов (налоги, стоимость услуг по управлению).

Уважаемые участники форума, друзья, в рамках проекта Инвестомания предлагаю задать Свои Вопросы Георгию в этой теме.

Дорогие друзья! Хочу напомнить Вам еще раз о некоторых изменениях, произошедших за последнее время в нашей компании, а именно:

1. Мы запустили отдельный сайт, который полностью посвящен Управлению благосостоянием и программе "Состоятельный клиент". Данная программа рассчитана на инвесторов, которые не хотят ограничиваться инветицииями в российский фондовый рынок, и желают инвестировать используя возможности международных рынков. Подробнее об управлении благосостоянием

2. Мы запустили новый раздел сайта об услуге персональное финансовое планирование. В данном разделе сайта Вы можете узнать том, почему необходимо составление финансового плана и зачем для этого нужен финансовый консультант. Также, вы познакомитесь с уникальным программным обеспечением, платформой ПДУ-финансовое планирование, с помощью которой мы консультируем и составляем финансовые планы для наших клиентов. Для вас мы предлагаем различные схемы и тарифные планы по данной услуге. Подробнее вы можете уточнить на странице: финансовое планирование


3. Мы запустили новый продукт, «Достойная пенсия», который отличается от других не только своей спецификой управления и целью инвестирования, но и условиями обслуживания. «Достойная пенсия» — услуга для тех, кто хочет заблаговременно позаботиться о своем будущем, сохранить часть средств и накопить определенный капитал для обеспечения достойной и независимой жизни, после окончания периода активной трудовой деятельности. Продукт создан для инвесторов, которые понимают, что должны самостоятельно, не надеясь на государство обеспечить себе достойную пенсию. «Достойная пенсия» — это долгосрочные индивидуальные инвестиционные портфели с надежной стратегией управления, минимальными рисками и низкими затратами на управление. Особенность стратегии «Достойная пенсия»: заключается в минимальном пороге входа и невысокой плата за управление. Взимается лишь минимальная комиссия за управление 1,5 – 2,9% (в зависимости от суммы инветироания) в год от стоимости активов. Отсутствует комиссия за успех. Всю прибыль от инвестиций, после уплаты налогов, получает непосредственно инвестор. Подробнее об услуге «Достойная пенсия»

4. Мы пересмотрели условия по нашему продукту «Детский инвестиционный портфель» - одной из самых популярных стратегий среди наших клиентов. Начиная с 4 квартала 2012 г . мы предлагаем новый тариф за управление по стратегии “Детский инвестиционный портфель” как для существующих, так и для новых клиентов. С 1 октября 2012 г. мы полностью убираем вознаграждение за успех для этой стратегии. Взимается лишь минимальная комиссия за управление 1,5 – 2% (в зависимости от суммы инвестирования) в год от стоимости активов портфеля. Данное решение было принято в целях повышения эффективности управления и оптимизации расходов клиентов. Это позволит повысить показатели доходности портфелей, сократить накладные расходы инвесторов и даст, как мы надеемся, Вам стимул активнее инвестировать в будущее своих детей. Подробнее о стратегии: «Детский инвестиционный портфель»

Получить всю дополнительную информацию, а также задать интересующие Вас вопросы Вы можете связавшись со мной по контактам указанным в подписи (внизу каждого сообщения).

Опубликовано интервью с Георгием на форуме!

Добрый день!

Меня зовут Давид Гареев, я являюсь экспертом по инвестициям в компании "Первый доверительный управляющий". С этого дня я буду освещать деятельность нашей компании на этом форуме и отвечать на вопросы посвященные инвестициям на финансовых рынках.

Уважаемые коллеги, инвесторы! Я принял решение покинуть ИК Первый доверительный управляющий. В данный момент рассматриваю разные предложения и не могу сообщить пока точно кем и в каком качестве продолжу работать! В любом случае, если у кого-то есть какие-либо вопросы, предложения или желание проконсультироваться по финансовым или инвестиционным вопросам - обращайтесь!

Раз уж решили опубликовать это своё решение, то уж приоткройте чуть-чуть причины ( в общих чертах ), чтобы форумчанам было понятно ...

P.S.: Хотя, конечно это ваше личное дело.

Georgyv, очень неожидано, да и такое интересное интервью сделали..
ИК Первый Доверительный Управляющий теперь не Ваш формат?

Добрый день, мое решение зрело достаточно давно и принятов с вязи с многими факторами. Наиболее важными из них стали: политика дальнейшего развития компании в сфере привлечения клиентов, тарифная политика компании, система вознаграждения отдела по работе с клиентами ну и общая стратегия развития компании, дальнейшее развитие продуктовой и линейки стратегий для клиентов. В итоге, не согласие с этими пунктами и подтолкнуло меня принять данное решение.

добавлено через 2 минуты
Частично Вы правы. Но в целом меня устравает и нравится формат ИК ПДУ, но некоторые детали меня не устраивают. Я планирую развиваться и дальше в сфере инвестиций, продаж и маркетинга. Но, при этом, я хочу найти более качественную и профессиональную компанию в данной сфере.

Спасибо Георгию, за неоценимый вклад в развитие компании "Первый доверительный управляющий". То что из себя в данный момент представляет компания, это во многом заслуга Георгия. Желание Георгия найти "более качественную и профессиональную компанию в данной сфере" говорит в первую очередь о том что Георгий не стоит на месте и смело смотрит в будущее, что, часто, является отличительной чертой профессионалов и лидеров.

Я работаю в инвестиционно-финансовой сфере с 2005 года и имел опыт работы в паре крупных инвестиционных компаний. Могу с уверенность сказать, что компания "Первый доверительный управляющий" это компания с которой можно смело иметь дело! К тому же, не стоит забывать, что в сфере инвестиций имеет огромное значение личный контакт с конкретным специалистом, так как компания, это все таки абстрактное понятие, а конкретные рекомендации и советы дает специалист который и несет моральную ответственность в нашем нелегком инвестиционном бизнесе. Кстати, этот подход и отличает "Первый доверительный управляющий" в лучшую сторону. Именно поэтому, мы позиционируем свою деятельность как Индивидуальное доверительное управление и стараемся соответствовать заявленным высоким стандартам.

Мы начали оформлять сайт Инвестомания, и интервью с Георгием, с вашей компанией мы разместили по этой ссылке https://investomania.ru/?p=5

добавлено через 3 минуты
И к своему сожалению David Gareev, я не успел скопировать фотографии Георгия с сайта с лошадью .. Можно мне в личку пару таких фотографий, я буду добавлять их в статье на оф.сайте.

И это правильно. Сайт у вашего проекта должен быть . Чтоб всё в одной куче. Многим будет удобней обратиться к сайту, чем "шарить" инфу по форуму

Всем добрый день!
У меня созрело несколько вопросов по-поводу ИК "ПДУ".
Недавно на сайте появились итоги управлений за 2012 год. Результаты очень не плохие... Как Вы смогли их достичь?

добавлено через 4 минуты
Бонд. Евробонд.
Еврооблигации, называемые на биржевом сленге также евробондами, впервые появились как отдельный вид ценных бумаг в 1963 году. Как и все облигации, это низкодоходный, но достаточно надёжный финансовый инструмент. Он подойдёт тем, кто располагает значительными суммами и хочет их максимально безопасно сохранить и преумножить.

Главное отличие евробондов от прочих облигаций – то, что они выпускаются в валюте, иностранной и для эмитента, и для инвестора, то есть фактически являются формой валютного займа. «Евро» в названии сохраняется по традиции – раньше такие облигации были в ходу только в Европе. Сейчас они распространились по всему миру, а азиатские (имеющие листинг в Сингапуре, Гонконге и других азиатских финансовых центрах) получили отдельное уважаемое в Азии название – «драгон».

В зависимости от срока погашения обязательства, евробонды могут быть краткосрочными (не менее 1 года), среднесрочными (до 10 лет) и долгосрочными (до 40 лет).

Еврооблигации активно выпускаются правительствами стран, крупными корпорациями и другими международными институтами, заинтересованными в привлечении средств в иностранной валюте на длительный срок. Все они должны удовлетворять главному условию: иметь достаточный кредитный рейтинг для выпуска еврооблигаций.

Надёжность и расчёт

По кредитному рейтингу компаний можно судить о надёжности выпущенных ими ценных бумаг. По традиции высшим считается рейтинг ААА. Крупные пенсионные фонды, банки и другие компании, заинтересованные в абсолютно надёжном сохранении средств, вкладывают деньги в казначейские обязательства США, суверенные бумаги Японии и некоторых западноевропейских стран. Облигации таких стран, как Турция, Польша, стран Латинской Америки и других менее надёжны, зато отличаются более высокой доходностью. Кроме того, они сильнее подвержены колебаниям курса, а значит, могут служить источником спекулятивного дохода. Вообще, вторичный рынок еврооблигаций – один из самых привлекательных и активных рынков ценных бумаг.

Российские еврооблигации обычно номинированы в долларах США. Они различаются по доходности в зависимости от эмитента и других особенностей каждого выпуска. Так, например, еврооблигации «Газпрома» относят к очень надёжным. А государственные евробонды, выпущенные в 2009 году, благодаря мировому финансовому кризису, считаются высокодоходными. Дело в том, что тогда практически невозможно было выпустить ценные бумаги с низкой процентной ставкой.

Помимо общих правил, российскому инвестору нужно учитывать следующее. Практически все российские еврооблигации эмитируются через компании, зарегистрированные в оффшорных или смежных зонах - Люксембурге, Кипре и других. Более того, особенности российского законодательства таковы, что юридические лица и другие инвесторы, за редким исключением, могут купить в России только суверенные (государственные) еврооблигации. Для покупки же корпоративных евробондов приходится использовать оффшоры.

Среди всего разнообразия предложений можно найти даже российские еврооблигации, номинированные в рублях. Такое возможно именно потому, что формально размещающая их компания зарегистрирована в оффшорной зоне и юридически не является российской. Эмитент при этом находится, к примеру, в Ирландии или Люксембурге, законодательство которых достаточно лояльно, а купоны конвертируются в доллары США.

Инвестирование в еврооблигации

Этот инвестиционный инструмент имеет несколько характерных черт, которые необходимо знать каждому, кто собирается инвестировать в евробонды. Во-первых, как и в случае с другими облигациями, основной расчёт при инвестировании делается не на стоимость самой ценной бумаги (и возврат её по истечении срока погашения), а на купоны. Это те процентные выплаты, которые владелец облигации получает каждые полгода. Во-вторых, необходимо помнить, что евробонды – это высокоспекулятивные ценные бумаги. Они активно переходят из рук в руки, и чем больше срок погашения, тем сильнее может колебаться стоимость. Этим активно пользуются крупные инвестиционные компании, и при правильном управлении еврооблигациями можно торговать со значительной прибылью. Напротив, ценные бумаги с истекающим или коротким сроком погашения более стабильны, цена на них колеблется в сильно ограниченных пределах. Такие евробонды можно считать надёжным способом сохранения средств. Так, например, стоимость еврооблигаций со сроком погашения менее чем через год может колебаться, как правило, в пределах 5-7% от номинала, в то время как долгосрочные ценные бумаги могут продаваться по цене до 130% от номинала.

В связи с особенностями законодательства, налогообложения и другими факторами, частному инвестору достаточно сложно войти на этот рынок. Его основные игроки – хедж-фонды, коммерческие банки и другие организации. Более того, компаниям приходится работать через дочерние фирмы в других странах, поскольку местное законодательство не всегда предоставляет удобные инструменты для этого способа инвестирования.

И, конечно же, главное достоинство еврооблигаций, заложенное в самой их сути, — это то, что инвестор не несёт рисков, связанных с национальной валютой. Так, например, при падении курса российского рубля капиталы, размещённые в долларовых еврооблигациях, не страдают. Именно в этом заключалась основная идея создания евробондов – и во многом именно за счет этого они привлекательны. Дополнительное преимущество в том, что в случае дефолта национальной валюты внешний долг погашается в первую очередь. А суверенные облигации, по сути, относятся именно к нему.

Рынок евробондов является внебиржевым, хотя они имеют листинг на крупных международных и национальных фондовых рынках. Это может быть связано с особенностями национальных законодательств и другими факторами.

Что учесть при покупке еврооблигаций

В первую очередь, при покупке евробондов оценивается надёжность эмитента. Здесь помогают рейтинги, составленные кредитными агентствами. Дальше выбор облигаций зависит от целей, которые преследует инвестор. Как и при выборе любых других финансовых инструментов, он может предпочесть надёжные, но низкодоходные облигации, а может сделать ставку на относительно высокий доход при относительно же высоких рисках.

Затем стоит обратить внимание на ликвидность ценной бумаги и условия, на которых банк готов их обслуживать (как правило, частному инвестору с еврооблигациями удобнее работать через банк, с комиссией за брокерское обслуживание или по договору купли-продажи). Возможно, имеет смысл воспользоваться услугами банка, доверительного управляющего или специализированных агентств в формировании инвестиционного портфеля с учётом конкретных целей.

Процентная ставка по еврооблигациям может быть как фиксированной, так и плавающей. Поэтому при покупке необходимо уточнить этот момент и проверить ещё раз надёжность и рыночное положение компании-эмитента. Также могут «всплыть» особенности, связанные со сроком погашения: выпускаются евробонды с единой датой погашения, с несколькими датами или с возможностью досрочного погашения на определённых условиях (которые уточняются при покупке). Последний вариант, в зависимости от рыночной ситуации, может стать очень выгодной для инвестора сделкой, а может принести ему серьезные убытки.

В целом же еврооблигации – не самый доступный, но отличающийся высокой надёжностью финансовый инструмент. Его можно рекомендовать тем, кто стремится сохранить довольно значительные капиталы или рассчитывает на прибыль от перепродажи евробондов.

Альфа Дивеева

специально для

ИК "Первый доверительный управляющий"

добавлено через 6 минут
Мне статья очень понравилась, скажите, а у Вас можно инвестировать в евробонды?

Добрый день, Анд!

Нашим клиентам доступны практически все существующие на сегодняшний день инструменты финансовых рынков в том числе и облигации.

Что касается результатов за 2012 год и за 4 кв. 2012 года, соглашусь с Вами, что результаты хорошие,
т.к. доходность всех стратегий превзошла рост бенчмарка - фондового индекса ММВБ.

Большую часть года финансовые рынки не благоволили рисковым активам, чему способствовала политическая напряженность и болезненное состояние мировой экономики. Однако, по итогам года значительная часть проблем (особенно в Еврозоне, Китае, Японии) была решена, или же наметилась очевидная тенденция к улучшению.

Лучшие результаты по итогам 4 квартала показала Агрессивная стратегия (3.41%), что объясняется
сильным ростом стоимости отдельных акций, а также отсутствием облигационной позиции.
Лучшие результаты по итогам 2012 года показала Сбалансированно-агрессивная стратегия (9.37%), т.к.
на протяжение большей части года преобладал слабый интерес к риску, инвесторы отдавали приоритет
защитным активам и акциям наиболее качественных эмитентов, а также облигациям.

В итогах управления которые доступны на главной странице нашего сайта, видно состав портфелей на отчетную дату. Учитывая доходности основных стратегий с 2005 года, представленных на нашем сайте, то становится понятным, что наше следования проверенным временем моделям инвестирования и качественному составу портфелей клиентов дает свои положительные результаты, особенно в долгосрочной перспективе.

В интервью ИНВЕСТОМАНИИ представитель ПДУ высказался, что ан флндовом рынке никак не заработать выше 15% в год.
Наверное это статистика управляющих компаний. Но эта цифра не намного отличается от банковского депозита.
Не могли бы вы дать ваши комментарии.

Спасибо.