Deutsche Bank в своём исследовании предупреждает о будущих шоках на финансовых рынках

Интересное исследование развития мировой инфляции провели в аналитическом отделе германского банка Deutsche Bank. Но перед тем как дать краткую выжимку из исследования, всё же выдам немного информации для размышления, по поводу всё то же мировой инфляции. И какие последствия имеются из-за этого на мировых рынках. С 2009 года, когда впервые отмечен пуск так называемого глобального печатного станка, инфляция никуда не исчезала. Она продолжала расти, только пряталась за счёт схемы купирования на разных финансовых рынках. Все те рекорды на фондовых рынках, финансовые пузыри на рынке недвижимости, пузыри кредитования сланцевой аферы, а так же надувание спекулятивного пузыря на рынке криптовалют - это всё явления переполненности мировой финансовой системы капиталом, который переживает настоящую гиперинфляцию. И именно по этой причине такой капитал ищет, куда бы пойти работать, махнув рукой даже на высокие финансовые риски, так как в современном мире, инвестировать без рисков больше не в чего.

Самое забавное во всей этой истории то, что мировые Центральные Банки вполне заинтересованы в таком движении капитала. Ведь если бы не все указанные финансовые пузыри и аферы, капиталу, который находится в зоне скрытой гиперинфляции, пришлось бы идти на рынок физических активов, и вот тогда бы мир увидел истинную ценность деньгам, тогда бы гиперинфляция и показала свой реальный уровень. Но тогда на рынках разразится самая настоящая паника.

Именно по этой причине, официальные стандарты измерения мировой инфляции игнорируют то, что происходит на всех финансовых рынках. Иначе бы они не смогли игнорировать признаки галопирующей гиперинфляции. Смотрим график ниже.



Теперь же вернёмся к тому, что опубликовано сотрудниками германского банка. В частности Джим Рейд, глава кредитной стратегии Deutsche Bank, опирается на график ниже, который указывает глобальную медианную инфляцию с 1209 года, левый подграфик, и с 1900 года, правый подграфик.



Джим Рейд указывает, что с начала прошлого века произошло кардинальное ускорение мировой инфляции. И чтобы показать это ускорение, применялась в исследовании логарифмическая шкала, чтобы подчеркнуть экспоненциальный характер процесса в последнюю сотню лет. Но в исследовании была взята не средняя инфляция, а именно медианная, так как график был бы непредсказуем в своей дикости. Не стоит сбрасывать со счетов факт того, что за последние сто лет, в некоторых государствах мира наблюдался экстремальный уровень гиперинфляции.

В ходе исследования, германские банкиры выявили интересный факт корреляции стоимости золота с так называемыми финансовыми шоками. То есть, когда капиталы начинают отрыв от реальной стоимости активов, растёт и вероятность очередного финансового шока.

Существующая финансовая система имеет ряд инструментов, для преодоления кризисных явлений в мировой экономике. Но германские аналитики указывают на то, что не стоит недооценивать влияние этих инструментов на стоимость настоящих активов. Если система существует без шоков, но с механизмом вбрасывания ни чем не обеспеченных денег, то капиталы становятся очень опасным активом, если сравнивать с системой, в которой случаются постоянные шоки, но при этом деньги печатаются под физические активы, то есть они имеют твёрдое обеспечение.

Постоянное стимулирование экономики, чтобы не допустить обрушение, в итоге играет злую шутку с мировой экономикой, так как не даёт вовремя дать старт финансовому шоку, то есть, нет перезагрузки. Как это было раньше. В итоге проблема влечёт за собой перенос всего негатива на другие части глобального финансового мира, что ещё больше увеличивает масштабность будущих кризисных явлений. В существующей системе печатания ни чем не обеспеченных денег - это путь наименьшего сопротивления, который был выбран мировым банковским капиталом. Так была потеряна ранее работающая система с естественным механизмом наращивания денежной массы.

Под конец исследования подводится следующий итог. Сотрудники банка уверены в том, что уже в ближайшее время планету накроет сильнейший финансовый кризис. При этом кризис будет сменяться другим кризисом, и частота таких шоковых явлений будет крайне высока. И будет длиться мировой кризис до тех пор, пока мировое сообщество не реализует новый глобальный механизм в финансовой системе.

По материалам zerohedge.com

Поэтому и пора переходить на блокчейн и дефляционную модель экономики. По крайней мере на пол века хватит

А к чему привязывать этот воздух, чем он лучше ни чем не обеспеченных напечатанных капиталов?

Золотой стандарт, вот что станет решением. И Китай судя по всему это уже осознал. Создав золотую биржу где можно обменять юань на физическое, а не на бумажное золото. И в будущем собирается запустить нефтяные фьючерсы, обеспеченные юанем, которые в свою очередь можно обменять в том же Китае на физическое золото.

Чувствуете разницу между воздухом, и золотым стандартом?

Во-первых, я не говорил про криптовалюты, а написал про блокчейн. А блокчейн это не деньги, а технология. Терминология воздух здесь неуместна.

Во-вторых, тот же золотой стандарт, как Вы говорите, можно привязать к блокчейну. Например, создать мировую криптовалюту эквивалент которой, будет количество мирового запаса золота. Чем она будет отличатся от обычных криптовалют или фиатных денег?
Тут и входит игру технология блокчейн, которую не подделаешь. Все транзакции прозрачны, количество денег ограниченно. Эти деньги полноценные - эквивалетны золоту 1:1, при этом. Почему на пол века хватит этого? Потому что как появится мощные квантовые компьютеры блокчейн можно будет взломать.

Но это всё больше похоже на утопию, т.к. этот пример, как и золотой стандарт невыгоден государству.

А эмитировать криптовалюту кто будет, кто станет тем самым эмиссионным центром? Зачем выдумывать механизм, перепривязывать что-то эфемерное на золото, когда Китай уже по сути запустил новый золотой стандарт. Читайте мой пост выше.

Затем, что если все китайцы захотят поменять юани на золото, то даже совокупно мировых запасов золота просто не хватит на то количество юаней, которые есть сейчас в обороте. Следовательно, он начнет обесцениваться. А раз он может обесцениваться, то о каких полноценных деньгах можно говорить. В данной денежной системе инфляция никуда не девается.

Вы прежде чем вот это городить, для начала узнайте о системе нового золотого стандарта, который по сути уже введён Пекином. И заодно поинтересуйтесь количеством физического золота, хранимого в закромах Народного Банка Китая.

Это псевдозолотой стандарт, который несет в себе лишь одну цель - дедолларизацию и навязывание юаня как основной мировой резервной валюты. Много золота у Китая вызывает больше доверия у других стран. Поэтому они вполне могут согласиться на обмен с помощью их нацвалюты, а не доллара. Но в чем благо такого "золотого" стандарта для обычных людей?

Ничего не говорится о том, что обмен будет доступен обычным людям.
Ничего не говорится о том, что юань планируют убрать вообще и оставить только золото.
Даже курс юаня к золоту не установлен (при золотовалютном стандарте хотя бы был фиксированный 35 долларов США за тройскую унцию золота).

И в чем тогда отличие китайского нового стандарта, от американской денежно-финансовой системы во времена золотоденежного стандарта? И последствий того, что имеем сейчас?

Если их план бы получится то китайцы, также как и США, со временем отменят свой стандарт и прийдут к такой же мощной инфляционной модели экономики (а возможно и хуже, вон же ш сколько золота у Китая, это сколько бумажек печатать то можно), что неизбежно приведет к мощнейшим кризисам.

А то что я приводил в пример под первым постом, как раз таки описывает ДЕФЛЯЦИОННУЮ модель экономики, которая также не лишена недостатков, но успешно существовала не одно столетие. Блокчейн бы в этом помог (по крайней мере на время), т.к. понятное дело, что золотыми монетами в современном мире никто расплачиваться не будет. А вот иметь эквивалент в соотношении 1 к 1 было бы очень удобно. Почитайте историю и теорию денег прежде чем "городить".